В мире финансовых технологий ни для кого не секрет, что основатель и генеральный директор стартапа Increase Дарраг Бакли на протяжении многих лет пытался «купить банк», как рассказал TechCrunch один из знакомых с ситуацией человек.
Пару недель назад ему это в принципе удалось.
Он купил достаточно большую долю в Twin City Bank, чтобы Федеральная резервная система была вынуждена публично раскрыть информацию об этой сделке. Такие покупки акций подлежат одобрению Федеральной корпорацией по страхованию депозитов (FDIC). Twin City — небольшой общинный банк в Лонгвью, штат Вашингтон, примерно в часе езды к северу от Портленда, штат Орегон. Доля должна была превышать 10%, чтобы вызвать раскрытие информации.
Бакли подтвердил сделку TechCrunch, но отказался сказать, какую долю он приобрел. Независимо от того, владеет ли он 11% или, скажем, 51%, мы понимаем, что он не является единственным владельцем. Тем не менее, любая доля, превышающая 10%, делает его крупным акционером. (Для сравнения: публичные компании должны раскрывать все доли владения в размере 5% и более).
По информации TechCrunch из нескольких источников, в отрасли предполагали, что Бакли хотел приобрести банк, чтобы продвигать амбиции Increase, своего стартапа в сфере банковских услуг как услуги (BaaS).
Особенно удивительно то, что некая таинственная организация — скорее всего, один из конкурентов Бакли — была настолько против этой сделки, что наняла агентство, чтобы оно убедило прессу писать негативные статьи о ней и о нем.
Однако, как сказал Бакли TechCrunch, на самом деле это была его третья инвестиция в общинный банк Вашингтона, и его интересы не совпадают с тем, что думают его конкуренты.
По его словам, Increase не стремится стать владельцем банка. «Twin City Bank является и останется банком, ориентированным на сообщество», — сказал он.
Кремниевая долина находит банковский «ярлык»
Increase предлагает API-платформу, которая позволяет программно предоставлять финансовые услуги. Она выполняет такие задачи, как автоматизированные клиринговые операции, банковские переводы, платежи в режиме реального времени и т. д. Клиентами Increase в основном являются другие финтех-компании, такие как Ramp, Check и Pipe.
Как первый сотрудник Stripe, Бакли «имеет отличную репутацию инженера среди своих коллег», сказал TechCrunch один из представителей финтех-индустрии. Даже некоторые конкуренты BaaS направляют бизнес в Increase, когда не могут справиться с ним самостоятельно.
Как и большинство финтех-компаний, Increase сотрудничает (и делится доходами) с банками, застрахованными FDIC, чтобы предлагать такие регулируемые услуги. Получить банковскую лицензию самостоятельно сложно и дорого. Даже Chime, которая предлагает текущие и сберегательные счета и недавно провела IPO, не является банком, застрахованным FDIC, но имеет банковских партнеров.
В случае Increase компания сотрудничает с Grasshopper Bank и First Internet Bank of Indiana. (Бакли сказал, что не имеет личных инвестиций ни в одну из них).
Однако BaaS — это переполненный, конкурентный рынок. Это привело к тому, что небольшое количество компаний нашли способ выделиться: они напрямую покупают небольшие общинные банки и отказываются от банковских партнеров.
Наиболее ярким примером этого является Уильям Хокки, соучредитель Plaid, чья нынешняя финтех-компания Column в 2021 году купила Northern California National Bank за 50 миллионов долларов. Другим примером является банк в Канзас-Сити под названием Lead, купленный и возглавляемый бывшими руководителями Block Джеки Ресес, генеральным директором Lead, и Ронаком Виасом, техническим директором.
Опасности партнерства с финтех-компаниями
Бакли настаивает, что у него нет планов превратить Twin City в личный партнерский банк своей компании или увеличить ее доходы за счет множества финтех-партнеров, таких как клиенты Increase. Он понимает, что последнее может быть опасно.
Например, Evolve Bank — партнер многих финтех-компаний, от Affirm до Stripe — стал целью крупной атаки с использованием программ-вымогателей в 2024 году. Это произошло вскоре после того, как Федеральная резервная система вынесла Evolve предписание о прекращении деятельности в связи с проблемами, обнаруженными в системах управления рисками банка. Evolve было предписано внедрить целый ряд мер по обеспечению соответствия требованиям. (Банк также был связан с крахом стартапа BaaS Synapse).
«Twin City Bank не должен поддерживать спонсорское банковское обслуживание», — пояснил Бакли, имея в виду банковское партнерство с финтех-компаниями. «Спонсорский банкинг требует очень специфических возможностей и потенциала для безопасного и надежного надзора за партнерами. Это должны делать только специализированные банки».
Так зачем же делать такие большие инвестиции, если это не приносит выгоды Increase? Потому что ему нравятся местные банки. Они являются аутсайдерами в банковском мире.
«Возможно, в индустрии финансовых технологий преобладает мнение, что местные банки не могут расти самостоятельно. Но сильная сторона местных банков — это их связи и знания», — сказал он.
Если план Бакли в отношении банка когда-нибудь изменится, его конкуренты в сфере BaaS будут следить за ним. Что касается таинственной организации, надеющейся остановить его: уже слишком поздно. Он сказал, что получил одобрение FDIC «без возражений по поводу контроля», и сделка уже закрыта.
Оригинал
Уникальность
