Уолл-стрит наблюдает растущий интерес к токенизированным фондам денежного рынка, поскольку трейдеры все чаще ищут альтернативы традиционным стейблкоинам.
Эти цифровые активы, которые являются инвестициями в краткосрочные долговые ценные бумаги, рассматриваются как потенциальные решения в текущей ситуации с волатильностью рынка криптовалют. Таким образом, привлекая интерес как финансовых учреждений, так и трейдеров.
Токенизированные фонды денежного рынка против стейблкоинов
По данным Bloomberg, несколько фирм планируют выйти на рынок стейблкоинов. Хотя стейблкоины в основном используются для торговли, токенизированные фонды денежного рынка предлагают уникальные преимущества. Эти токены могут использоваться для представления инвестиций в фонды денежного рынка и акции, среди прочего.
В отличие от стейблкоинов, которые не приносят процентов, токенизированные фонды могут приносить проценты по мере роста стоимости активов, с которыми они связаны. Крупнейший стейблкоин, Tether USDT, не выплачивает проценты, а хранит деньги в низкорисковых активах, таких как казначейские векселя США.
В первой половине 2023 года Tether принес доход около 5,2 млрд долларов. Хотя доступны доходные стейблкоины, они в основном принадлежат небольшим компаниям и не привлекли большого спроса на рынке.
Расширенное принятие на Уолл-стрит
Растущее использование токенизированных фондов денежного рынка на Уолл-стрит, особенно BlackRock и WisdomTree, предлагает более привлекательное решение для стейблкоинов. Известно, что эти токены обеспечивают процентные ставки от 4% до 5%, что вполне идеально для инвесторов, желающих получить стабильный доход. Кроме того, эти токены можно использовать для обеспечения залога для сделок с деривативами, которые в настоящее время очень популярны.
BlackRock уже ведет переговоры с криптовалютными биржами, чтобы разрешить использование токенов денежного рынка в качестве залога. Аналогичным образом WisdomTree изучает партнерские отношения с основными брокерами и торговыми точками для расширения возможностей токенизированных фондов денежного рынка. Этот стратегический фокус также может привлечь больше институционального внимания, особенно с учетом ожиданий более низких процентных ставок.
Привлекательность инвестиций в токенизированные фонды денежного рынка заключается в том, что они обеспечивают стабильность с возможностью для роста активов в среде, где процентные ставки остаются высокими. Эксперты утверждают, что эта потребность будет только расти, когда процентные ставки начнут падать, что делает ее одним из главных приоритетов для финансовых организаций в ближайшие годы.
Недавнее объявление Visa о своей платформе токенизированных активов с планами дальнейшего развития к 2025 году показывает растущий институциональный интерес к этой области. Согласно новому исследованию Boston Consulting Group и Всемирного экономического форума, этот рынок может вырасти до 16 триллионов долларов к 2030 году. Другое исследование подсчитало, что рынок может стоить около 3,5 триллионов долларов, если прогноз негативный, и до 10 триллионов долларов, если прогноз позитивный.
Оригинал
Уникальность
