Петр Луковкин
Интересующийся
Опытные инвесторы, поделитесь опытом, как вы отбираете ПИФы?
Нашел 2 достаточно разных варианта:
Первый вариант вычитал у Генриха Эрдмана (РИЧ Консалтинг)
1) Альфа (за 3 года по ММВБ) > 0
2) Бета (за 3 года по ММВБ) > 1
3) Шарпа > 0
4) СЧА > 100
Дальше Берем те, у кого все 3 показателя побольше
Проблема в том, что Альфа > 1 есть у очень малого числа ПИФов, а с учетом того, что я не в Москве, то для меня выбор вообще из единиц. При том, что Шарп у многих очень даже хороший (>=0.2)
Второй вариант на основе рейтинга investfunds
Они считают рейтинг на основе
1) доходности за период 3 года (Y3Y)
2) доходности за период 1 год (Y1Y)
3) Коэффициента Сортино за 3 года (SortinoR3Y)
4) Величины Value-at-Risk за 3 года (VaR)
5) среднемесячной СЧА за 1 год
Далее отбираем 4* и 5* Пифы ( 3* и ниже - фонды, интегрированная оценка которых ниже соответствующего отраслевого бенчмарка)
Понятное дело, что все не ограничивается цифрами и смотреть нужно и на анализ аудиторов итд итп. И перестраивать и пересматривать рейтинги нужно пару раз в год.
Что посоветуете, чем пользуетесь сами при отборе ПИФов?
Нашел 2 достаточно разных варианта:
Первый вариант вычитал у Генриха Эрдмана (РИЧ Консалтинг)
1) Альфа (за 3 года по ММВБ) > 0
2) Бета (за 3 года по ММВБ) > 1
3) Шарпа > 0
4) СЧА > 100
Дальше Берем те, у кого все 3 показателя побольше
Проблема в том, что Альфа > 1 есть у очень малого числа ПИФов, а с учетом того, что я не в Москве, то для меня выбор вообще из единиц. При том, что Шарп у многих очень даже хороший (>=0.2)
Второй вариант на основе рейтинга investfunds
Они считают рейтинг на основе
1) доходности за период 3 года (Y3Y)
2) доходности за период 1 год (Y1Y)
3) Коэффициента Сортино за 3 года (SortinoR3Y)
4) Величины Value-at-Risk за 3 года (VaR)
5) среднемесячной СЧА за 1 год
Далее отбираем 4* и 5* Пифы ( 3* и ниже - фонды, интегрированная оценка которых ниже соответствующего отраслевого бенчмарка)
Понятное дело, что все не ограничивается цифрами и смотреть нужно и на анализ аудиторов итд итп. И перестраивать и пересматривать рейтинги нужно пару раз в год.
Что посоветуете, чем пользуетесь сами при отборе ПИФов?
