Contemplateur
ТОП-МАСТЕР
А отчего с отчёта, который всегда лучше начинать бежать? У Волги РСБУ всегда хуже выходит.
-
Добро пожаловать на инвестиционный форум!
Во всем многообразии инвестиций трудно разобраться. MMGP станет вашим надежным помощником и путеводителем в мире инвестиций. Только самые последние тренды, передовые технологии и новые возможности. 400 тысяч пользователей уже выбрали нас. Самые актуальные новости, проверенные стратегии и способы заработка. Сюда люди приходят поделиться своим опытом, найти и обсудить новые перспективы. 16 миллионов сообщений, оставленных нашими пользователями, содержат их бесценный опыт и знания. Присоединяйтесь и вы!
Впрочем, для начала надо зарегистрироваться! -
🐑 Моисей водил бесплатно. А мы платим, хотя тоже планируем работать 40 лет! Принимай участие в партнеской программе MMGP
-
📝 Знаешь буквы и умеешь их компоновать? Платим. Дорого. Бессрочная акция от MMGP: "ОПЛАТА ЗА СООБЩЕНИЯ"
Инвестпортфель акций - Страница 159
- Автор темы Nickma
- Дата начала
Вот именно потому, что так думает большинство. Думая что будет разница.
А на деле полугодовое МСФО (против своего же прошлогоднего аналогичного периода) с высокой вероятностью упадёт пропорционально фактически также, как и РСБУ против своего.
А на неоправдавшихся надеждах(причём не первый уже квартал) бумагу явно могут укатать ещё ниже. Причём надолго.
Николай же пишет, что позу в бумаге наоборот нарастил (возможно просто упустив выход пятничного отчёта). Вот я тогда и намекаю/вопрошаю - подо что?
Contemplateur
ТОП-МАСТЕР
Ddimka, я имею ввиду, что по МСФО всё будет лучше чем по текущей версии отчёта. Вот если будет так же или хуже, будет повод снизится акции.
Я это понял. И именно на этот вопрос же и ответил выше.
Вышел хороший отчет в Мордовском сбыте - прибыль прибавила к прошлому году, хотя все еще не рекорд, но тенденция сменилась на растущую. Эталонная система надбавок начинает сказываться - коммерческие расходы на 48млн сократились, хотя раньше всегда активно росли. Уже есть средства для выплаты даже 10% дивиденда, но возможно, выплату перенесут на 3 квартал, как бывало раньше.
МСФО необязательно повторяет РСБУ, бывала и двукратная разница в прибыли. Кроме того, 2 и 3 кв. в энергетике непоказательны, на перспективы гораздо больше влияет 4 и 1 кв и прогнозы на следующий год.
В этом году ходят слухи о корпоративном событии в Россетях, поэтому иметь пару сетевых компаний в любом случае стоит, Волга и СЗ пока самые дешевые, при выкупах они получат максимальный бонус.
МСФО необязательно повторяет РСБУ, бывала и двукратная разница в прибыли. Кроме того, 2 и 3 кв. в энергетике непоказательны, на перспективы гораздо больше влияет 4 и 1 кв и прогнозы на следующий год.
В этом году ходят слухи о корпоративном событии в Россетях, поэтому иметь пару сетевых компаний в любом случае стоит, Волга и СЗ пока самые дешевые, при выкупах они получат максимальный бонус.
Последнее редактирование:
Nickma, а как Вы смотрите на МОЭСК?
С дивидендной точки зрения неплохая компания по ценам ниже 70коп и поближе к дивам, поскольку курс низкий и особо ниже не может дивгепом упасть. Я даже набирал ее весной по 69коп, но налили мне очень мало и цена ушла, поэтому я даже не стал писать про нее и вскоре продал.
Жестко задавлена тарифами и большим долгом, по слухам очень коррумпирована, в результате чего не может реализовать в прибыли свой потенциал самой крупной МРСК в самом богатом регионе. Планы самой компании тоже весьма умеренные, года через 4 планируют удвоить прибыль и платить дивы 14% от текущей цены.
Да, но корпоративные события дело небыстрое, поэтому лучше ожидать их там, где параллельно есть и другие драйверы роста. СЗ и Волга тоже одни из лучших в плане возможной оценки, но при этом еще и платят дивы выше 10%. МОЭСК я бы тоже добавил по 65-66, но его разогнали перекладывающиеся газпромщики.
Разница цифр, естественно, будет. Только я то, повторюсь, про процентный уровень снижения против их же прошлогодних. Который в МСФО жду такой же, как и в свежевышедшем РСБУ.
Дык зачем тогда засаживаться на полгода раньше, морозя средства ещё и в снижающемся(вполне ожидаемо)?
Ну разве что в надеждах на это...
Сам то я подобное серьёзно не рассматриваю. А без этого в сетях(особенно в текущем году) считаю интересными лишь Ленпреф и как вы верно отметили - СЗ.
По какой классике европейский тогда упал без санкций на 3,11% за день?
Падение произошло не на санкциях, которые несущественные, а на фоне эскалации торговой войны между США и Китаем и начавшемся вслед падении юаня. Повод для паники вполне логичен, Китай основной потребитель сырья и снижение спроса с его стороны может вызвать кризис перепроизводства в мире.
Думаю, когда-нибудь так и произойдет, но явно не сейчас. Масштабный кризис должен начинаться не запланированно на переговорах, а неожиданно. Например, через пару лет вскроется, что Китай рисовал отчеты, а на самом деле тратами на сдерживание рецессии довел себя до банкротства и отпускает юань в свободный путь, после чего он за пару дней валится в 2-3 раза, а еще через неделю рушатся связанные с ним долговые рынки Европы, вот это будет настоящее начало кризиса.
А сейчас пошумят и через месяц никто не вспомнит о чем переживали.
В Волге 2 кв ожидался сильным за счет отсутствия списаний, как в прошлом году. Рост может произойти в любое время, о слабых в энергетике 2 и 3 квартале знают все, значит это заложено в цену и не оказывает негативного влияния, а в промежутке может выйти сильный МСФО или положительный пересмотр планов.
Думаю, когда-нибудь так и произойдет, но явно не сейчас. Масштабный кризис должен начинаться не запланированно на переговорах, а неожиданно. Например, через пару лет вскроется, что Китай рисовал отчеты, а на самом деле тратами на сдерживание рецессии довел себя до банкротства и отпускает юань в свободный путь, после чего он за пару дней валится в 2-3 раза, а еще через неделю рушатся связанные с ним долговые рынки Европы, вот это будет настоящее начало кризиса.
А сейчас пошумят и через месяц никто не вспомнит о чем переживали.
В Волге 2 кв ожидался сильным за счет отсутствия списаний, как в прошлом году. Рост может произойти в любое время, о слабых в энергетике 2 и 3 квартале знают все, значит это заложено в цену и не оказывает негативного влияния, а в промежутке может выйти сильный МСФО или положительный пересмотр планов.
Последнее редактирование:
Contemplateur
ТОП-МАСТЕР
Ну что сегодня штаты падают, мы их завтра поддержим?
Похоже, что нет
Подведу итог 2 недель - получен убыток -2,44%. Для сравнения, индекс ММВБ упал на -1,33%.
Основные потери после американо-китайских переговоров понесли сырьевики - Русал и Распадская.
По Русалу вышел нейтральный финансовый отчет - сказываются последствия санкций и дешевый алюминий, хотя это все временные сложности, с каждым кварталом накопленные под санкциями запасы будут превращаться в деньги, улучшая состояние компании, также и по алюминию уже назрел разворот цикла, а происходить он может очень быстро, никель после многолетнего застоя вырос на 50% всего за полгода.
По Распадской все будет зависеть от размера дивидендов, которые объявят уже в августе. Если компания будет выплачивать не минимальные дивы, а большую часть FCF, то ее котировки моментально взлетят к новым максимумам. Коксующийся уголь ниже пиков прошлого года на 20%, но это нивелируется дешевизной компании, прибыли по-прежнему достаточно на хорошую дивдоходность.
По портфелю изменений не было.
Основные потери после американо-китайских переговоров понесли сырьевики - Русал и Распадская.
По Русалу вышел нейтральный финансовый отчет - сказываются последствия санкций и дешевый алюминий, хотя это все временные сложности, с каждым кварталом накопленные под санкциями запасы будут превращаться в деньги, улучшая состояние компании, также и по алюминию уже назрел разворот цикла, а происходить он может очень быстро, никель после многолетнего застоя вырос на 50% всего за полгода.
По Распадской все будет зависеть от размера дивидендов, которые объявят уже в августе. Если компания будет выплачивать не минимальные дивы, а большую часть FCF, то ее котировки моментально взлетят к новым максимумам. Коксующийся уголь ниже пиков прошлого года на 20%, но это нивелируется дешевизной компании, прибыли по-прежнему достаточно на хорошую дивдоходность.
По портфелю изменений не было.
Contemplateur
ТОП-МАСТЕР
Свежо предание, но верится с трудом.
Alexander43
ТОП-МАСТЕР
Штаты всегда выбирают тех, кто их поддержит, выжмут все, не расстраивайтесь).
Подведу итог 2 недель - получен убыток -1,85%. Для сравнения, индекс ММВБ упал на -0,7%. Очередные перепалки Трампа с китайцами трейдеры использовали, как повод для коррекции. Этот фактор не более важен, чем война в Сирии, на которой бывало несколько коррекций, а сейчас никто о ней и не вспоминает.
- По Мостотресту на 4 октября назначена смена состава совдира, что говорит о том, что вхождение ВЭБа уже началось. Видимо, важная информация по сделке, а значит об возможной оферте и промежуточных дивидендах появится позже этой даты.
- Распадская до конца августа опубликует квартальный отчет и дивиденды. Судя по информации с форумов, многих пугает обрушении цен австралийского угля до 150$ хотя это месть Китая за притеснение Huawei, а другие страны поставляют на его биржи уголь по 190$. Поэтому у Распадской с ценами пока все нормально.
- В Китае произошла авария на алюминиевом заводе, на полгода выбыло 0,5 млн тонн производства. Сведения пытаются замолчать в СМИ, что неудивительно - рынок и так дефицитный, а такое крупное выбытие может спровоцировать панику и взрывной рост цен. Русал как раз осенью заключает контракты на следующий год, и цены в 3-4 тыс$ могут дать ему сверхприбыль даже если потом аварию ликвидируют и цены откатят. Будем надеяться, повторится событие как с аварией Vale, после которой желруда взлетела в 3 раза.
- Сетевые компании опубликовали нейтральные МСФО. Впрочем, для середины года это вполне нормально.
- ТМК сообщила, что оформление сделки о продаже IPSCO завершится к концу года. Если все пройдет успешно, ТМК станет вдвое дешевле по мультипликаторам и сможет платить дивиденд до 14%.
По портфелю изменений не было.
- По Мостотресту на 4 октября назначена смена состава совдира, что говорит о том, что вхождение ВЭБа уже началось. Видимо, важная информация по сделке, а значит об возможной оферте и промежуточных дивидендах появится позже этой даты.
- Распадская до конца августа опубликует квартальный отчет и дивиденды. Судя по информации с форумов, многих пугает обрушении цен австралийского угля до 150$ хотя это месть Китая за притеснение Huawei, а другие страны поставляют на его биржи уголь по 190$. Поэтому у Распадской с ценами пока все нормально.
- В Китае произошла авария на алюминиевом заводе, на полгода выбыло 0,5 млн тонн производства. Сведения пытаются замолчать в СМИ, что неудивительно - рынок и так дефицитный, а такое крупное выбытие может спровоцировать панику и взрывной рост цен. Русал как раз осенью заключает контракты на следующий год, и цены в 3-4 тыс$ могут дать ему сверхприбыль даже если потом аварию ликвидируют и цены откатят. Будем надеяться, повторится событие как с аварией Vale, после которой желруда взлетела в 3 раза.
- Сетевые компании опубликовали нейтральные МСФО. Впрочем, для середины года это вполне нормально.
- ТМК сообщила, что оформление сделки о продаже IPSCO завершится к концу года. Если все пройдет успешно, ТМК станет вдвое дешевле по мультипликаторам и сможет платить дивиденд до 14%.
По портфелю изменений не было.
То есть, сейчас можно смело затариваться, пока дешево, верно ?
Похожие темы
