Аналитика Forex от ActivTrades - Страница 13

[ActivTrades]

Готовимся к шорту акций TSLA

За последние 6 месяцев рыночная капитализация компании Tesla (NASDAQ: TSLA) выросла в 3 раза. Цена акций улетела после квартального отчета в октябре с около $300 до почти $1000 в начале февраля, и на сегодняшний день торги проходят в пределах $750-800.

Если вы не смогли поучаствовать в восходящем движении акций Tesla – не переживайте, вероятно, что уже в ближайшем будущем их цена может существенно скорректироваться и появится возможность заработать на быстром падении.

Учитывая, что рыночная капитализация Tesla превысила капитализацию большинства крупнейших автопроизводителей (за исключением Toyota), такое движение не останется без внимания шорт селлеров. А ускорение роста цены и выход объема на максимумах 4 февраля, наряду с продажами 5 и 10 февраля, показывают выход части инвесторов из длинных позиций.

Сейчас цена отстаивается и шорт селлеры, которые пострадали при росте цены, могут вновь активизироваться. Если посмотреть на внутридневные таймфреймы (М30-М15), то можно заметить, что последние 5 дней продажи идут от области $800.

Для шорта, в текущий момент, рассматривается 2 сценария:

Первый – если цена акций, на фоне сохраняющейся поддержки покупателей, преодолеет область $800 и затем начнет проявлять слабость (вернется под $800 на относительно высоком объеме), то это покажет наличие крупных продавцов и может заставить покупателей выходить из длинных позиций. Следовательно, будет понятно, откуда рассчитывать риск и затем искать точку входа в шорт.

Второй – если цена начнет пробивать уже существующие поддержки, за которыми могут находится риски покупателей, которые пытаются догонять уходящий поезд. Попытка движения выше $800 уже была 10 февраля, после чего объем вырос и спрос наблюдается от уровня $750, ниже которого также есть поддержка около $730. Пробой этой области может триггернуть риски покупателей и привлечь шорт селлеров.

Если говорить о целях, то стоит понимать, что при пробое поддержек падение цены должно быть быстрым, так как вызовет мини панику. Ускорение падения и может стать первой целью для продавцов (предположительно зона 50% отката возле $650), после чего можно будет обратить внимание на область $550-500, что вернет рыночную капитализацию Tesla в пределы 100 млрд. долларов.

В то же время не забываем, что рост цены акций Tesla может продолжиться и к новым максимумам, вопреки всем ожиданиям и предположениям. Поэтому самое важное, как и всегда было в трейдинге - это контролировать свои риски, чтобы не стать очередным шорт селлером на котором покупатели прокатятся до новых максимумов.

__________________
Александр Паршаков – Аналитик компании ActivTrades



Предоставленная информация не является инвестиционным исследованием. Материал не был подготовлен в соответствии с правовыми требованиями, предназначенными для обеспечения независимости инвестиционных исследований, и как таковое должно рассматриваться как маркетинговое сообщение.

Вся информация была подготовлена ActivTrades PLC («AT»). Информация не содержит записей о ценах AT или предложения, или ходатайства о совершении сделки в любом финансовом инструменте. Никакое представление или гарантия не указаны относительно точности или полноты этой информации. Любой предоставленный материал не имеет отношения к конкретной инвестиционной цели и финансовому положению любого лица, которое может его получить. Прошлый результат не является надежным показателем будущей эффективности. АТ предоставляет услугу из категории «только исполнение». Следовательно, любое лицо, действующее на основании предоставленной информации, делает это на свой страх и риск.

 

[ActivTrades]

Обзор новостей FX: фунт растет в надежде на новый бюджет, евро падает ниже 2-х летнего лоу, спрос на риск снижается

Последние новости европейской сессии - 13 февраля 2020 года:

• Япония подтверждает первую смерть от нового коронавируса.
• Министр финансов Великобритании Саджид Джавид подал в отставку.
• В Сингапуре наблюдается самый большой скачок новых случаев заболевания коронавирусом – до 58 случаев.
• Европейская комиссия сохраняет прогноз роста еврозоны на уровне 1.2% на 2020 и 2021 гг.
• Россия заявляет, что еще не приняла решение о дополнительных сокращениях ОПЕК+.
• IEA прогнозирует первое за 10 лет квартальное падение спроса на нефть.
• Китай сообщил о 15152 новых случаях коронавируса за 12 февраля, число погибших увеличилось на 254.
• Фондовые индексы резко откатили вниз в результате возобновления опасений по поводу вируса.
• Провинция Хубэй в Китае продлила приостановку работы до 20 февраля.

Состояние рынков:

• FX: лидирует GBP, падает EUR.
• Европейские акции снижаются, S&P 500 снизился на 0.7%.
• Доходность 10-летних облигаций США снизилась до 1.59%.
• Золото подорожало на 0.6% до $1575.
• Нефть марки WTI снизилась на 0.6% до $51.
• Биткоин вырос до $10500

Внимание к риску вернулось после того, как Китай сообщил об огромном скачке в зарегистрированных случаях нового коронавируса (из-за реклассификации зараженных в провинции Хубэй).

Пара USD/JPY снизилась до 109.62, поскольку вновь появился спрос на защитную иену, а доходность казначейских облигаций пошла вниз.

Между тем, австралиец и киви проявили слабость, поскольку обе валюты зависимы от торговых потоков, которые сейчас нарушаются в связи со вспышкой коронавируса и карантином в Китае. Хотя в целом, их восстановление в парах с долларом с начала недели еще сохраняется.

Перестановки в кабинете министров Великобритании привели к тому, что министр финансов Саджид Джавид объявил о своей отставке. Фунт в моменте откатил до 1.2965 после новости, но затем резко пробил 1.3000 и достиг 1.3045 на локальном максимуме, сохраняя краткосрочный аптренд на Н1.

Поскольку рынок рассматривает уход министра финансов как возможность, которая позволит Джонсону подготовить запуск множества фискальных мер в следующем месяце.

Это также уменьшает необходимость снижения ставки Банком Англии, в случае если финансовая помощь для поддержки экономики Великобритании будет оказана правительством уже в краткосрочной перспективе. В отличии от ЕС, где пока вся ответственность лежит на плечах ЕЦБ, а призывы к фискальным мерам не находят ответа правительств стран еврозоны.

__________________
Александр Паршаков – Аналитик компании ActivTrades



Предоставленная информация не является инвестиционным исследованием. Материал не был подготовлен в соответствии с правовыми требованиями, предназначенными для обеспечения независимости инвестиционных исследований, и как таковое должно рассматриваться как маркетинговое сообщение.

Вся информация была подготовлена ActivTrades PLC («AT»). Информация не содержит записей о ценах AT или предложения, или ходатайства о совершении сделки в любом финансовом инструменте. Никакое представление или гарантия не указаны относительно точности или полноты этой информации. Любой предоставленный материал не имеет отношения к конкретной инвестиционной цели и финансовому положению любого лица, которое может его получить. Прошлый результат не является надежным показателем будущей эффективности. АТ предоставляет услугу из категории «только исполнение». Следовательно, любое лицо, действующее на основании предоставленной информации, делает это на свой страх и риск.

 

[ActivTrades]

Обзор последних новостей финансовых рынков: рынки в ожидании Уолл-стрит

Новости европейской сессии - 14 февраля 2020 года:

• В США будут длинные выходные, понедельник – Президентский день.
• Розничные продажи в США в январе выросли на +0.3% против +0.3% прогноза.
• Инвесторы все еще проявляют нерешительность перед открытием торгов на Уолл-стрит.
• В Сингапуре зарегистрировано 9 новых случаев коронавируса, общее число зараженных – 67.
• Премьер-министр Сингапура говорит, что рецессия в стране вполне возможна из-за экономического воздействия коронавируса.
• Предварительный ВВП Еврозоны за 4-й квартал составил +0.1% кв/кв, против +0.1% прогноза.
• Германия: предварительный ВВП за 4 квартал 0.0% кв/кв, против +0.1% прогноза.
• Германия: индекс оптовых цен в январе прибавил +0.3% против 0.0% ожиданий.
• Министерство экономики Германии говорит, что негативный эффект от коронавируса в настоящее время невозможно оценить.

Состояние рынков:

• FX: Канадский доллар укрепляется, CHF проявляет слабость.
• Фондовые индексы Европы и США немного подросли, S&P 500 прибавил 0.2%.
• Доходность 10-летних казначейских облигаций США снизилась до 1.588%
• Золото продолжает атаковать февральский максимум, цена снизилась до $1574.
• Нефть марки WTI выросла на 1.3% до $52.20, аптренд на Н1 и Н4 удерживается.
• Биткоин торгуется возле вчерашнего закрытия на отметке $ 10240.

Первая половина дня была относительно спокойной на рынках и сейчас инвесторы ждут открытия Уолл-стрит, чтобы определиться, что делать с позициями в преддверии длинных выходных в США.

В последние три пятницы MSCI World Index прилично корректировался (на -3.13%, -6.87% и -2.45%), но после того, как на этой неделе рынки отошли от пессимистических настроений, связанных со вспышкой короновируса, существует некоторая нерешительность инвесторов перед выходными.

Европейские акции немного укрепились, как и американские индексы, которые держатся на историческом максимуме. Но доходность казначейских облигаций США снижается, а спрос на сами облигации растет, и это может намекать на то, что часть инвесторов все же предпочитает защитные активы в этот день.

При этом курс USD/JPY практически не изменился и пара продолжает торговаться между зонами поддержки около 1.0950 и сопротивления 110+ на часовом графике. Курс доллара против большинства основных валют (за исключением канадского доллара) также остается в пределах вчерашнего клоуза.

Швейцарский франк проявляет слабость и пара EUR/CHF восстанавливается с минимумов от 1.0600. Канадский доллар растет на фоне более высоких цен на нефть и USD/CAD все ниже отходит от сопротивления в зоне 1.3300, сохраняя краткосрочный даунтренд на Н4.

Фунт снижается после вчерашнего роста, но пара GBP/USD остается выше уровня 1.3000, аптренд на Н4 находится в фазе коррекции с краткосрочным давлением продавцов на М15-Н1.

К концу дня все будет зависеть от того, что будут делать крупные инвесторы в преддверии выходных. Увидим ли мы сегодня еще одну красную пятницу на фондовых индексах и рост защитных активов, или же неделя завершится очередным обновлением исторических максимумов, несмотря на опасения связанные с коронавирусом.

Всем успешных торгов и хороших выходных!

__________________
Александр Паршаков – Аналитик компании ActivTrades



Предоставленная информация не является инвестиционным исследованием. Материал не был подготовлен в соответствии с правовыми требованиями, предназначенными для обеспечения независимости инвестиционных исследований, и как таковое должно рассматриваться как маркетинговое сообщение.

Вся информация была подготовлена ActivTrades PLC («AT»). Информация не содержит записей о ценах AT или предложения, или ходатайства о совершении сделки в любом финансовом инструменте. Никакое представление или гарантия не указаны относительно точности или полноты этой информации. Любой предоставленный материал не имеет отношения к конкретной инвестиционной цели и финансовому положению любого лица, которое может его получить. Прошлый результат не является надежным показателем будущей эффективности. АТ предоставляет услугу из категории «только исполнение». Следовательно, любое лицо, действующее на основании предоставленной информации, делает это на свой страх и риск.

 

[ActivTrades]

Обзор последних новостей финансовых рынков: на валютном рынке затишье

Новости европейской сессии - 17 февраля 2020 года:

• Сегодня выходной день в США – в экономическом календаре пусто.
• Премьер-министр Китая Ли Кэцян: Эпидемический контроль показал активную тенденцию к улучшению.
• Бундесбанк заявил, что не видит фундаментальных изменений в экономике Германии в первом квартале.
• Национальная комиссия здравоохранения Китая заявляет, что новый коронавирус можно предотвратить и вылечить.
• Китай предлагает отложить ежегодное Всекитайское собрание народных представителей.

Состояние рынков:

• FX: CAD укрепляется, GBP снижается.
• Европейские акции торгуются немного выше.
• Золото подешевело на 0.2% до $1581.
• Нефть марки WTI продолжает консолидироваться около $52.
• Биткоин упал на 8.5% от закрытия прошлой пятницы, до $9500.

На рынках наблюдается довольно медленная торговля в этот понедельник, поскольку экономический календарь практически пуст, а американские трейдеры продолжают наслаждаться длинным уикендом.

Волнения по поводу коронавируса угасают, за воскресенье зарегистрировано меньше новых случаев инфекции, хотя количество жертв растет и все еще остается не ясным, насколько карантин в Китае негативно отразится на показателях экономик других стран.

Власти Китая продолжают принимать меры экономического стимулирования, и это дало основание для продолжения роста фондовых индексов, как поднебесной, так и глобальных.

Пара USD/JPY торгуется в узком ренже 109.70-90, в основном валюты выглядят смешано сегодня, оставаясь в тенденциях конца прошлой недели. Канадский доллар немного опережает остальных, поскольку пара USD/CAD упала до новых двухнедельных минимумов, приблизившись к отметке 1.3200.

Между тем, EUR/USD остается ниже 1.0850, хотя и не произошел геп даун на заявлении о повышении США пошлин на импорт самолетов из ЕС, о чем сообщалось на выходных. Фунт также проявляет слабость сегодня, внимание на 1.3000 – ключевую поддержку часового аптренда.

Больше ничего отметить, поскольку активность на рынках сегодня остается довольно низкой, и мы можем ожидать еще более медленной торговли вечером, в связи с закрытыми рынками в северной Америке.

Но ситуация определенно улучшится с завтрашнего дня, когда начнут поступать свежие экономические данные, что более подробно обсуждалось здесь.

__________________
Александр Паршаков – Аналитик компании ActivTrades



Предоставленная информация не является инвестиционным исследованием. Материал не был подготовлен в соответствии с правовыми требованиями, предназначенными для обеспечения независимости инвестиционных исследований, и как таковое должно рассматриваться как маркетинговое сообщение.

Вся информация была подготовлена ActivTrades PLC («AT»). Информация не содержит записей о ценах AT или предложения, или ходатайства о совершении сделки в любом финансовом инструменте. Никакое представление или гарантия не указаны относительно точности или полноты этой информации. Любой предоставленный материал не имеет отношения к конкретной инвестиционной цели и финансовому положению любого лица, которое может его получить. Прошлый результат не является надежным показателем будущей эффективности. АТ предоставляет услугу из категории «только исполнение». Следовательно, любое лицо, действующее на основании предоставленной информации, делает это на свой страх и риск.

 

[ActivTrades]

Нефть остается уязвимой к коронавирусной угрозе

На прошлой неделе нефтяные цены попытались отскочить, поскольку инвесторы придерживаются мнения о том, что коронавирус будет сдержан. Тем не менее, после того, как американский технологический гигант Apple опубликовал предупреждение о снижении прибыли из-за коронавируса, рынки отреагировали снижением.

Предупреждение от Apple вызвало волнение во многих секторах, где цепочки поставок и спрос также могут быть нарушены в результате эпидемии вируса. Нефть не стала исключением и сейчас продавцы удерживают контроль на часовых графиках.

На прошлой неделе ожидалось, что Россия согласится на дополнительное сокращение добычи ОПЕК+ на 600 тыс. баррелей в сутки. Но теперь эта надежда почти исчезла. Саудовской Аравии нужна цена нефти Brent около $80 за баррель, в то время как для России цены выше $40 достаточно, чтобы сбалансировать бюджет. Поэтому Россия может позволить себе затягивать с решением о дополнительном сокращении производства нефти.

Есть еще два фактора, которые могут оказать давление на нефть:

1. Кувейт и Саудовская Аравия должны сегодня возобновить добычу на общих месторождениях в нейтральной зоне.

2. В Ливии порты отгрузки нефти все еще закрыты, что ведет к снижению поставок на около 1 млн баррелей в сутки. Поэтому объем добычи в стране в настоящее время составляет примерно одну десятую от нормальных уровней. Но если закрытые порты возобновят работу, то нефтяные цены испытают дополнительное давление в связи с ростом поставок.

Учитывая вышенаписанное, сегодня можно ожидать продажи на откатах нефти, а также стоит рассматривать возможность более значительного снижения, если мы начнем получать больше новостей о негативном воздействии коронавируса на спрос и поставки в разных секторах мировой экономики.

__________________
Александр Паршаков – Аналитик компании ActivTrades



Предоставленная информация не является инвестиционным исследованием. Материал не был подготовлен в соответствии с правовыми требованиями, предназначенными для обеспечения независимости инвестиционных исследований, и как таковое должно рассматриваться как маркетинговое сообщение.

Вся информация была подготовлена ActivTrades PLC («AT»). Информация не содержит записей о ценах AT или предложения, или ходатайства о совершении сделки в любом финансовом инструменте. Никакое представление или гарантия не указаны относительно точности или полноты этой информации. Любой предоставленный материал не имеет отношения к конкретной инвестиционной цели и финансовому положению любого лица, которое может его получить. Прошлый результат не является надежным показателем будущей эффективности. АТ предоставляет услугу из категории «только исполнение». Следовательно, любое лицо, действующее на основании предоставленной информации, делает это на свой страх и риск.

 

[ActivTrades]

Обзор последних новостей финансовых рынков: склонность к защите сохраняется после предупреждения от Apple

Новости европейской сессии - 18 февраля 2020 года:

• Walmart присоединяется к Apple с негативным прогнозом перед открытием Уолл-стрит.
• Президент Китая Си: Китай все еще может достичь экономической цели 2020 года, несмотря на воздействие вируса.
• Новый министр финансов Великобритании Риши Сунак подтверждает, что бюджет будет готов 11 марта.
• Великобритания: средняя недельная заработная плата за декабрь +2.9% против 3.0% за год.
• Германия: февральский опрос ZEW, текущая ситуация -15.7 против -10.0 прогноза.
• Акции снижаются после предупреждения от Apple о падении выручки из-за воздействия вируса.
• Moody's понизило прогноз роста Китая в 2020 году до 5.2% с 5.8% ранее.
• Правительство Шанхая говорит, что ученики не должны возвращаться в школы до дальнейшего уведомления.

Состояние рынков:

• FX: лидирует GBP, отстает NZD.
• Европейские акции снижаются, S&P 500 потерял -0.4%.
• Доходность 10-летних облигаций США снизилась на 3.9 б.п. до 1.545%
• Золото выросло на 0.5% до $1590.
• Нефть марки WTI упала на -1.9% до $51.
• Биткоин не изменился $9650.

Утренняя торговая сессия была в значительной степени омрачена предупреждением Apple Inc. о снижении доходов, что вызвало опасения более серьезного воздействия вспышки коронавируса на мировую экономику в целом.

Европейские акции торгуются ниже, фьючерсы на индексы фондового рынка США следуют в том же направлении, а спрос на золото и облигации, похоже, сохранится и во второй половине дня.

USD/JPY уже третий день в консолидации между 109.60-90, что свойственно для этой пары. Пробьется ли поддержка 109.60-50 сегодня, на фоне роста спроса на иену, пока остается загадкой. Австралиец и киви проявляют заметную слабость, а пара USD/CNH выросла выше 7.00.

Фунт неожиданно укрепился, поднявшись с минимума 1.2970 до 1.3048. Определенной причины роста нет, возможно это связано с заявлением о готовности бюджета Великобритании к 11 марта, в котором ожидаются меры фискального стимулирования экономики. Подобное движение мы видели в прошлый четверг и пока давление продаж от области выше 1.3050 присутствуют.

Курс евро продолжил падать и в паре с долларом достиг самой низкой отметки с апреля 2017 года, торгуясь временами ниже 1.0800, следующего целевого уровня для Н1 и Н4. Пара EUR /GBP также упала до самого низкого уровня с декабря прошлого года.

Совсем скоро открытие североамериканских торгов и будет интересно посмотреть, смогут/будут ли инвесторы пытаться перевернуть снижение на рынке акций после длинных выходных.

__________________
Александр Паршаков – Аналитик компании ActivTrades



Предоставленная информация не является инвестиционным исследованием. Материал не был подготовлен в соответствии с правовыми требованиями, предназначенными для обеспечения независимости инвестиционных исследований, и как таковое должно рассматриваться как маркетинговое сообщение.

Вся информация была подготовлена ActivTrades PLC («AT»). Информация не содержит записей о ценах AT или предложения, или ходатайства о совершении сделки в любом финансовом инструменте. Никакое представление или гарантия не указаны относительно точности или полноты этой информации. Любой предоставленный материал не имеет отношения к конкретной инвестиционной цели и финансовому положению любого лица, которое может его получить. Прошлый результат не является надежным показателем будущей эффективности. АТ предоставляет услугу из категории «только исполнение». Следовательно, любое лицо, действующее на основании предоставленной информации, делает это на свой страх и риск.

 

[ActivTrades]

Обзор последних новостей финансовых рынков: доллар получит выгоду от замедления роста экономики Китая - Citi

Новости европейской сессии - 19 февраля 2020 года:

1. USD/JPY поднимается до самого высокого уровня с мая прошлого года.
2. Золото протестировало годовой максимум.
3. Торгово-промышленная палата Германии прогнозирует рост ВВП в 2020 году на 0.7%, на фоне вялых экономических условий.
4. Великобритания: индекс потребительских цен в январе +1.8% г/г против +1.6% прогноза.
5. Нефтеперерабатывающие заводы Китая перерабатывают на 25% меньше нефти, чем в прошлом году.
6. 79 новых случаев коронавируса зарегистрировано на круизном лайнере возле Японии.

Состояние рынков:

• FX: CAD ведет, JPY проседает.
• Европейские акции торгуются выше, S&P 500 прибавил 0.2%.
• Доходность 10-летних облигаций США снизилась на 0.3 б.п. до 1.558%.
• Золото выросло на 0.4%, максимум составил $1611.
• Нефть марки WTI прибавила 1.5% до $52.90.
• Биткоин торгуется выше $10000.

Утренняя торговая сессия была в значительной степени лишена важных заголовков, только данные индекса потребительских цен Великобритании привлекли внимание.

Тем не менее, на рынках наблюдаются приличные движения, особенно по паре USD/JPY, которая выросла до самого высокого уровня за последние 9 месяцев и продолжает обновлять максимум в преддверии североамериканских торгов. Внутридневная волатильность пары уже превысила среднее значение в 3 раза и текущий максимум составляет 110.80.

Спрос на риск сегодня в значительной степени более позитивный и европейские акции побежали вверх, продемонстрировав приличный рост. Американские фондовые рынки за счет этого откроются с гэпом.

Спрос на защитные активы снижается, иена падает, но золото все еще остается выше $1600, в то время как канадский доллар спокойно вырос на более высоких ценах на нефть, а пара USD/CAD упала до 1.3215.

Фунт в паре с долларом поднялся до 1.3023 после того, как данные по инфляции превзошли ожидания, но вскоре пара упала обратно под уровень 1.3000 продолжая снижение на Н4. Завтра в фокусе будет индекс розничных продаж в Великобритании.

Пары с иеной, безусловно, останутся в центре внимания, поэтому следите за ними на предстоящей сессии.

__________________
Александр Паршаков – Аналитик компании ActivTrades



Предоставленная информация не является инвестиционным исследованием. Материал не был подготовлен в соответствии с правовыми требованиями, предназначенными для обеспечения независимости инвестиционных исследований, и как таковое должно рассматриваться как маркетинговое сообщение.

Вся информация была подготовлена ActivTrades PLC («AT»). Информация не содержит записей о ценах AT или предложения, или ходатайства о совершении сделки в любом финансовом инструменте. Никакое представление или гарантия не указаны относительно точности или полноты этой информации. Любой предоставленный материал не имеет отношения к конкретной инвестиционной цели и финансовому положению любого лица, которое может его получить. Прошлый результат не является надежным показателем будущей эффективности. АТ предоставляет услугу из категории «только исполнение». Следовательно, любое лицо, действующее на основании предоставленной информации, делает это на свой страх и риск.

 

[ActivTrades]

Обзор последних новостей финансовых рынков: доллар продолжил рост

Новости европейской сессии - 20 февраля 2020 года:

• Правительство Китая призывает бизнес возобновить работу более быстрыми темпами.
• Китайская провинция Хубэй просит фирмы не возобновлять работу до 11 марта.
• Розничные продажи в Великобритании в январе +0.9% м/м против +0.7% прогноза.
• Правительство Японии видит восстановление экономики умеренными темпами, несмотря на надвигающиеся риски рецессии.
• Южная Корея сообщает о первой смерти от коронавируса.
• Китай заявляет о дополнительных мерах по стабилизации торговли, ожидая, что потребление восстановится во втором квартале.

Состояние рынков:

• FX: USD и CHF растут, JPY, AUD и NZD снижаются.
• Европейские акции просели, S&P 500 снизился на 0.2%.
• Доходность 10-летних облигаций США снизилась на 2.7 б.п. до 1.538%.
• Золото подорожало на 0.5% до $1619.
• Нефть марки WTI прибавила 1% до $54.
• Биткоин $9600

Рост пары USD/JPY продолжается, после вчерашнего ускорения сегодня мы видим тест уровня 112.00. Разрыв корреляции между доходностью казначейских облигаций США и текущим настроением на рынке иены вызывает беспокойство.

Доллар продолжил рост против фунта, австралийца и новозеландца. GBP/USD в свою очередь пробил годовой минимум несмотря на лучшие данные по розничным продажам в Великобритании. На данный момент пара находится возле 1.2850.

Между тем на австралийца продолжает оказывать давление смешанный отчет по рынку труда. AUD/USD снизился с 0.6675 до 0.6615 и тянет за собой киви.

Спрос на риск немного мягче сегодня: доходность казначейских облигаций снижается, фондовые индексы также проявляют слабость в данный момент. Из других новостей, золото продолжает показывать отличные результаты, максимум сессии пока составил $1619, и если такой темп сохранится, то уже скоро мы можем увидеть $1650.

__________________
Александр Паршаков – Аналитик компании ActivTrades



Предоставленная информация не является инвестиционным исследованием. Материал не был подготовлен в соответствии с правовыми требованиями, предназначенными для обеспечения независимости инвестиционных исследований, и как таковое должно рассматриваться как маркетинговое сообщение.

Вся информация была подготовлена ActivTrades PLC («AT»). Информация не содержит записей о ценах AT или предложения, или ходатайства о совершении сделки в любом финансовом инструменте. Никакое представление или гарантия не указаны относительно точности или полноты этой информации. Любой предоставленный материал не имеет отношения к конкретной инвестиционной цели и финансовому положению любого лица, которое может его получить. Прошлый результат не является надежным показателем будущей эффективности. АТ предоставляет услугу из категории «только исполнение». Следовательно, любое лицо, действующее на основании предоставленной информации, делает это на свой страх и риск.

 

[ActivTrades]

Золото подорожает до $1850, если вирус продлится до второго квартала - Goldman Sachs

Фирма утверждает, что ралли золота по-прежнему имеет запас хода. В примечании к своим прогнозам по сырьевым товарам Goldman Sachs отмечает:

"Ожидание снижения доходности казначейских облигаций США и ослабления рынка акций создают дополнительные основания для роста золота, цена которого может подняться до $1750 в случае сдерживания распространения коронавируса в течение первого квартала."

Тем не менее, если распространение вируса продолжится во втором квартале, то Goldman Sachs видит:

«Значительно больший потенциал для золота – до $1850, в зависимости от масштабов ответных мер глобальной монетарной политики.»

Goldman Sachs также уточняет:

«Рост золота обусловлен продолжающимся поиском доходности, повышенным спросом на диверсификацию портфелей и политической неопределенностью, поскольку золото является стратегическим активом для защиты портфелей от геополитических рисков, таких как текущая вспышка которонавируса, дедолларизация и отрицательные реальные ставки доходности."

Goldman Sachs представил массу причин для дальнейшего потенциала роста золота, но основная суть заключается в том, что до тех пор, пока доходность облигаций будет снижаться и сохраняться мягкая монетарная политика, золото определенно останется при поддержке, в той или иной степени. А вспышка коронавируса служит лишь дополнительным топливом для роста.

__________________
Александр Паршаков – Аналитик компании ActivTrades



Предоставленная информация не является инвестиционным исследованием. Материал не был подготовлен в соответствии с правовыми требованиями, предназначенными для обеспечения независимости инвестиционных исследований, и как таковое должно рассматриваться как маркетинговое сообщение.

Вся информация была подготовлена ActivTrades PLC («AT»). Информация не содержит записей о ценах AT или предложения, или ходатайства о совершении сделки в любом финансовом инструменте. Никакое представление или гарантия не указаны относительно точности или полноты этой информации. Любой предоставленный материал не имеет отношения к конкретной инвестиционной цели и финансовому положению любого лица, которое может его получить. Прошлый результат не является надежным показателем будущей эффективности. АТ предоставляет услугу из категории «только исполнение». Следовательно, любое лицо, действующее на основании предоставленной информации, делает это на свой страх и риск.

 

[ActivTrades]

Обзор последних новостей финансовых рынков: PMI ЕС подскочили, но заголовки скрывают неутешительные детали

Новости европейской сессии - 21 февраля 2020 года:

• Февральский индекс деловой активности (PMI) в производственной сфере Еврозоны вырос до 49.1 против 47.4 прогноза.
• Производственный индекс деловой активности Германии также подскочил до 47.8 против 44.8 прогноза.
• В Великобритании февральский PMI в сфере услуг составил 53.3 против 53.4, а в сфере производства 51.9 против 49.7.
• Южная Корея подтверждает еще 48 новых случаев заболевания коронавирусом, общее число инфицированных достигло 204.
• Глава Банка Японии: сейчас нет необходимости в пересмотре рамок монетарной политики.

Состояние рынков:

• FX: лидирует GBP, снижается NZD.
• Европейские акции немного ниже; S&P 500 снизился на 0.3%.
• Доходность 10-летних облигаций США снизилась на 2.7 б.п. до 1.488%.
• Золото выросло на 1% до $1635.
• Нефть WTI упала на 2% до $52.80.
• Биткоин $9750.

Ожидаемые показатели PMI в Европе несколько разочаровали, так как несмотря на то, что индексы деловой активности значительно восстановились, по сравнению с прошлым месяцем, почти половина прироста производственного PMI была связана с ухудшением сроков доставки, что отражает нарушение поставок из-за вспышки коронавируса в Китае. IHS Markit также подчеркнул это в своем отчете.

Настроение на рынках акций остается приглушенным, поскольку неприятие риска вернулось на фоне опасений о коронавирусе и после публикации деталей деловой активности в Еврозоне указывающих на сбои в цепочке поставок. В итоге реакция пары EUR/USD была смешанной, первоначальный рост в область сопротивления часового графика 1.0820 сменился на падение обратно к 1.0800.

Между тем, британские PMI смогли поддержать фунт, поскольку подтвердили некоторую стабильность в экономике Великобритании в преддверии торговых переговоров после Брексит в ближайшие недели. Пара GBP/USD удерживается покупателями на часовом графике в зоне 1.2950, при этом технически даунтренд на Н4 и дневном таймфреймах остается в силе, находясь в фазе восходящей коррекции.

Поскольку спрос на риск снижается, австралиец и киви продолжают испытывать давление на торгах на этой неделе. Нефть также корректируется к трендовой линии поддержки на Н4.

Пара USD/JPY после коррекции к 111.50 вновь вернулась к 112.00, дивергенция между доходностью казначейских облигаций США и направлением пары продолжается.

Золото продолжает расти в сторону $1650 и пока есть основания предполагать возможность дальнейшего укрепления его курса, о чем более подробно отмечалось в предыдущем посте.

В преддверии выходных наблюдаем за спросом на рынке акций, сможет ли Уолл-стрит завершить коррекцию на фондовых индексах, или мы увидим более значительное снижение и очередную волну спроса на золоте и облигациях.

__________________
Александр Паршаков – Аналитик компании ActivTrades



Предоставленная информация не является инвестиционным исследованием. Материал не был подготовлен в соответствии с правовыми требованиями, предназначенными для обеспечения независимости инвестиционных исследований, и как таковое должно рассматриваться как маркетинговое сообщение.

Вся информация была подготовлена ActivTrades PLC («AT»). Информация не содержит записей о ценах AT или предложения, или ходатайства о совершении сделки в любом финансовом инструменте. Никакое представление или гарантия не указаны относительно точности или полноты этой информации. Любой предоставленный материал не имеет отношения к конкретной инвестиционной цели и финансовому положению любого лица, которое может его получить. Прошлый результат не является надежным показателем будущей эффективности. АТ предоставляет услугу из категории «только исполнение». Следовательно, любое лицо, действующее на основании предоставленной информации, делает это на свой страх и риск.

 

[ActivTrades]

Нервные инвесторы продолжают скупают золото – цена приближается к $1700

Рынки акций сегодня резко упали на открытии азиатской сессии и продолжают снижаться. Фьючерсы на американские фондовые индексы в среднем потеряли около 3% на фоне опасений, что коронавирус превращается в глобальную пандемию. За выходные инфекция распространилась по Италии, Южной Корее и Японии, что вынудило некоторые правительства ввести ограниченные карантины.

Инвесторы начинают беспокоиться о потенциально долгосрочном негативном воздействии вируса на глобальную экономику, поскольку большая часть Азии, а теперь и некоторые части Европы, на время прекращают деловую активность. Более продолжительное распространение коронавируса существенно повышает потенциал социальной, а также экономической паники в настоящее время.

На этом фоне инвесторы продолжают запасаться золотом, повышая его цену к 8-летнему максимуму, но есть еще одна причина, по которой цена золота растет – увеличивается вероятность того, что центральные банки отреагируют на экономический ущерб от эпидемии снижением процентных ставок. Это пойдет на пользу активам, которые не обеспечивают регулярный доход, таким как золото.

Что особенно необычно в этом ралли золота, так это сопровождающий его рост курса доллара США, который достиг самого высокого уровня за два года. Поскольку золото, обычно, оценивается в долларах, то оно становится дороже для неамериканских инвесторов, когда валюта США растет. Это ведет к снижению спроса на золото, что в свою очередь, к снижению его цены. Но в этом году инвесторы ищут убежище как в золоте, так и в американских активах, и именно спрос на последние приводит к росту курса доллара.

Как и по золоту, инвесторы обычно ожидают рост курса японской иены в периоды экономической и геополитической неопределенности. Но это не произошло в 2020 году: иена достигла 9-месячного минимума на прошлой неделе из-за опасений, что коронавирус подтолкнет и без того страдающую японскую экономику к рецессии. А поскольку экономика Европы также находится в беде, инвесторы могут рассматривать активы США как лучший вариант в текущей обстановке.

Это может объяснить, почему американские акции достигали рекордных показателей почти день за днем в этом году, и почему доходность как государственных облигаций США, так и корпоративных облигаций, которые движутся обратно пропорционально ценам самих облигаций, достигла новых минимумов на прошлой неделе.

Поскольку сегодня не запланирована публикация ни одного крупного релиза экономических данных, ключевым моментом для трейдеров должна стать возможность стабилизации рынка акций в американскую торговую сессию. Обычно, большие падения на рынке акций в понедельник часто выкупают, иногда даже полностью, так как инвесторы продолжают отдавать предпочтение длинным позициям. Но теперь, когда инвесторы начинают серьезно относиться к глобальному влиянию коронавируса, менталитет «покупки на падении» может измениться на «продажи на ралли», особенно если уровень заболеваемости продолжит расти.

__________________
Александр Паршаков – Аналитик компании ActivTrades



Предоставленная информация не является инвестиционным исследованием. Материал не был подготовлен в соответствии с правовыми требованиями, предназначенными для обеспечения независимости инвестиционных исследований, и как таковое должно рассматриваться как маркетинговое сообщение.

Вся информация была подготовлена ActivTrades PLC («AT»). Информация не содержит записей о ценах AT или предложения, или ходатайства о совершении сделки в любом финансовом инструменте. Никакое представление или гарантия не указаны относительно точности или полноты этой информации. Любой предоставленный материал не имеет отношения к конкретной инвестиционной цели и финансовому положению любого лица, которое может его получить. Прошлый результат не является надежным показателем будущей эффективности. АТ предоставляет услугу из категории «только исполнение». Следовательно, любое лицо, действующее на основании предоставленной информации, делает это на свой страх и риск.

 

[ActivTrades]

Обзор последних новостей финансовых рынков: риск остается подавленным после вчерашнего падения

Новости европейской сессии - 25 февраля 2020 года:

• ЕС публикует мандат на предстоящие торговые переговоры с Великобританией после Брексит.
• В Европе появляются новые случаи заболевания коронавирусом в Австрии и Хорватии.
• Конфедерация британской промышленности показывает обнадеживающие признаки для инвестиций в бизнес.
• Трамп: вчера на рынке был «один плохой день».
• ВОЗ говорит, что они не планируют объявлять вспышку коронавируса пандемией, пока.
• Южная Корея сообщает о 84 новых случаях заболевания коронавирусом, общее число достигло 977.
• Доходность 10-летних гос. облигаций Германии упала до новых минимумов с октября прошлого года.
• Итоговый ВВП Германии за 4 квартал составил 0.0%.
• Apple сообщила, что возобновила работу 29 из 42 розничных магазинов в Китае.

Состояние рынков:

• FX: GBP лидирует, NZD отстает.
• Европейские акции снижаются; S&P 500 немного выше +0.45%.
• Доходность 10-летних облигаций США осталась на уровне 1.337%.
• Золото подешевело на 1.5% до $1650.
• Нефть WTI торгуется в пределах вчерашнего закрытия $51.43.
• Биткоин снова $9600.

Рынок продолжает взвешивать вчерашний спад. Фьючерсы на американские и европейские акции снижались в первой половине дня, но спрос немного подрос к открытию североамериканской сессии.

Первоначально золото было слабее, продолжив коррекцию и протестировав 20-ю скользящую среднюю на Н4, лоу дня составил $1633. После чего цена восстановилась и сейчас тори проходят в пределах $1650. Ближайшее сопротивление на Н1, где удерживается давление продаж, $1656-1658.

USD/JPY снизилась до 110.35, так как спрос на иену присутствует с пятницы, что отчетливо видно по кроссам с иеной. Давление продавцов по паре сохраняется на Н1 и Н4.

Валюты риска остаются под давлением. AUD/USD и NZD/USD торгуются возле минимумов прошлой недели, евро также немного потерял позиции по отношению к доллару. EUR/USD пробил уровень 1.0840 на Н1 вниз, но еще остается поддержанным на Н4, формируя восходящую коррекцию на дневном графике после значительного падения с начала года.

Фунт проявляет относительную силу, однако пока попытка достигнуть уровня 1.3000 встретила давление продавцов. Даунтренд на дневном графике находится в фазе восходящей коррекции, которая поддерживается на Н1 и H4.

Теперь ответственность ложится на Уолл-стрит. После падений в понедельник часто наблюдаются восстановления на американских фондовых индексах во вторник, так называемый Turnaround Tuesday («разворотный вторник»). Посмотрим, что будет сегодня.

__________________
Александр Паршаков – Аналитик компании ActivTrades



Предоставленная информация не является инвестиционным исследованием. Материал не был подготовлен в соответствии с правовыми требованиями, предназначенными для обеспечения независимости инвестиционных исследований, и как таковое должно рассматриваться как маркетинговое сообщение.

Вся информация была подготовлена ActivTrades PLC («AT»). Информация не содержит записей о ценах AT или предложения, или ходатайства о совершении сделки в любом финансовом инструменте. Никакое представление или гарантия не указаны относительно точности или полноты этой информации. Любой предоставленный материал не имеет отношения к конкретной инвестиционной цели и финансовому положению любого лица, которое может его получить. Прошлый результат не является надежным показателем будущей эффективности. АТ предоставляет услугу из категории «только исполнение». Следовательно, любое лицо, действующее на основании предоставленной информации, делает это на свой страх и риск.

 

[ActivTrades]

Обзор последних новостей финансовых рынков: коронавирус остается в фокусе

Новости европейской сессии - 26 февраля 2020 года:

• Трамп сегодня проведет пресс-конференцию в 23:00 GMT по коронавирусу.
• В Италии число инфицированных коронавирусом выросло до 374 против 322 во вторник.
• Во Франции 3 новых случая коронавируса, в Иране – +44 случая.
• Южная Корея подтверждает еще 115 инфицированных, доведя общее количество до 1261.
• Фондовые индексы США сократили потери.
• Доходность 10-летних казначейских облигаций разворачивается, давая смешанные сигналы.
• ЕЦБ рассмотрит различные варианты для целевого показателя инфляции после споров на прошлой неделе.

Состояние рынков:

• FX: CHF лидирует, GBP отстает.
• Европейские акции восстанавливаются; S&P 500 прибавил 0.5%.
• Доходность 10-летних гос. облигаций США выросла на 1.7 б.п. до 1.369%.
• Золото потеряло 1% и снизилось к $1630.
• Нефть WTI снизилась еще на 1.4% до $49.20.
• Биткоин упал к $9000.

После двух дней сильного падения на фондовых рынках утро европейской сессии также началось негативно, но впоследствии ключевые индексы смогли отыграть потери.

Не последнюю роль в текущем восстановлении сыграл твит Трампа и статья в Washington Post сегодня, в которой сообщается, что Трамп «в ярости» от того, что фондовый рынок падает из-за коронавируса.

Индекс DAX терял в моменте около 3%, фьючерсы на фондовые индексы США также упали, приблизившись к 200 скользящей.

В то же время доходность 10-летних облигаций США угрожала новым минимумам, что дало краткий импульс росту золота и иене. Золото выросло до $1655 внутри дня, а пара USD/JPY снизилась 110.12.

Нефть, как полагается, отреагировала также снижением, упав под $50, но помимо этого, движения в валютном пространстве были умеренным.

По мере восстановления спроса на риск ситуация быстро изменилась: доходность казначейских облигаций выросла, после чего индексы США сделали то же самое вместе с европейскими акциями.

Это привело к тому, что золото ослабло и падает к минимумам дня, сохраняя даунтренд на Н1 и Н4, а пара USD/JPY тестирует ключевое сопротивление на Н1 в зоне 110.55-110.60 в настоящее время.

Фунт оказался самой слабой валютой сегодня, после разворота вниз на Н1 курс GBP/USD вернулся от 1.3000 к трендовой линии поддержки на Н4 возле 1.2920. При этом EUR/GBP достиг двухнедельного максимума.

__________________
Александр Паршаков – Аналитик компании ActivTrades



Предоставленная информация не является инвестиционным исследованием. Материал не был подготовлен в соответствии с правовыми требованиями, предназначенными для обеспечения независимости инвестиционных исследований, и как таковое должно рассматриваться как маркетинговое сообщение.

Вся информация была подготовлена ActivTrades PLC («AT»). Информация не содержит записей о ценах AT или предложения, или ходатайства о совершении сделки в любом финансовом инструменте. Никакое представление или гарантия не указаны относительно точности или полноты этой информации. Любой предоставленный материал не имеет отношения к конкретной инвестиционной цели и финансовому положению любого лица, которое может его получить. Прошлый результат не является надежным показателем будущей эффективности. АТ предоставляет услугу из категории «только исполнение». Следовательно, любое лицо, действующее на основании предоставленной информации, делает это на свой страх и риск.

 

[ActivTrades]

Обзор последних новостей финансовых рынков: доллар падает, вирусные страхи продолжают преследовать рынок

Новости европейской сессии - 27 февраля 2020 года:

• В Калифорнии пациент с коронавирусом не проверялся в течение нескольких дней распространяя инфекцию.
• Правительство Германии рассматривает программу стимулирования экономики для борьбы с эпидемией вируса.
• Великобритания подтверждает два новых случая коронавируса, общее число заразившихся составляет 15 человек, Южная Корея сообщает о 171 новом случае.
• Случаи коронавируса в Италии могут быть завышены из-за ошибок тестирования - официальный представитель ВОЗ.
• Китай заявляет, что более 30% малых и средних предприятий возобновили нормальное производство.
• Банк Японии: не думает, что требуется дополнительное смягчение против рисков, связанных с коронавирусом.
• Премьер-министр Австралии: не будет «более широкого и масштабного» фискального стимулирования в ответ на вспышку вируса.

Состояние рынков:

• FX: CHF и EUR лидируют, CAD и GBP отстают.
• Европейские акции снижаются; S&P 500 потерял еще 1.7% сегодня.
• Доходность 10-летних облигаций США снизилась на 5.5 б.п. до 1.282%.
• Золото выросло на 0.5% до $1650.
• Нефть WTI упала почти на 4% до $46.75.
• Биткоин $8800.

Рынок по-прежнему озабочен вспышкой коронавируса, с растущим страхом того, что вирус может стать более распространенным в Европе и США на приближающихся выходных, когда торги будут закрыты.

Это привело к тому, что акции вновь упали: фьючерсы на американские фондовые индексы, в среднем, теряют более 1.5%, а доходность казначейских облигаций снова пошла вниз. 10-летние ноты США показали рекордно низкий уровень доходности ниже 1.30%.

Падение доходности также оказало давление на курс доллара сегодня. Сейчас рынок настойчиво оценивает снижение ставки ФРС, опасаясь, что вспышка вируса ослабит экономику США.

Апрельское снижение ставки ФРС уже полностью учтено участниками рынка, согласно данным CME Fed Watch Tool, в то время как следующее снижение ожидается в июле, и третье снижение постепенно набирает поддержку в декабре.

В условиях, когда инвесторы торопливо убегают из рисковых активов, а курс доллара падает на ожиданиях негативных последствий для экономики США, торгуясь ниже большинства основных валют, пара USD/JPY остается под давлением продаж. За последние 5 дней ее курс упал с более чем 112.00 до лоу 109.76 сегодня, и остается в даунтренде на часовом и 4-часовом графиках.

EUR/USD продолжает расти, более того, последние новости о том, что Германия может ввести меры стимулирования для противодействия вспышке вируса ускорили рост курса, который уже достиг отметки 1.0977.

Укрепление курса евро и слабость фунта, после публикации противоречивого мандата переговоров с ЕС, в котором Великобритания подтвердила, что уйдет от торговых переговоров, если не сможет получить базовое соглашение к июню, привели к росту EUR/GBP выше 0.8500.

Австралиец и киви также демонстрируют восстановление по отношению к доллару США на фоне покрытия коротких позиций в связи со снижением американской валюты.

Канадский доллар продолжает проявлять значительную слабость, поскольку цены на нефть продолжают падать из-за опасений глобального снижения спроса.

Кроме спроса на рисковые активы, сегодня внимание также будет уделяться доллару, поскольку рынок начнет оценивать, как эпидемия коронавируса может повлиять на экономику США, если вспышка станет более распространенной в ближайшие дни.

__________________
Александр Паршаков – Аналитик компании ActivTrades



Предоставленная информация не является инвестиционным исследованием. Материал не был подготовлен в соответствии с правовыми требованиями, предназначенными для обеспечения независимости инвестиционных исследований, и как таковое должно рассматриваться как маркетинговое сообщение.

Вся информация была подготовлена ActivTrades PLC («AT»). Информация не содержит записей о ценах AT или предложения, или ходатайства о совершении сделки в любом финансовом инструменте. Никакое представление или гарантия не указаны относительно точности или полноты этой информации. Любой предоставленный материал не имеет отношения к конкретной инвестиционной цели и финансовому положению любого лица, которое может его получить. Прошлый результат не является надежным показателем будущей эффективности. АТ предоставляет услугу из категории «только исполнение». Следовательно, любое лицо, действующее на основании предоставленной информации, делает это на свой страх и риск.

 

[ActivTrades]

Банк Канады может стать первым глобальным Центробанком, который снизит ставки из-за коронавируса

На данный момент рынок оценивает возможность снижения ставки Банком Канады с вероятностью 61% на заседании в среду, 4 марта. Это гораздо выше 20% неделей ранее и практически отсутствия вероятности на снижение ставки две недели назад. Между тем, три снижения ставки на 0.25% в настоящее время также полностью учтены к концу года для ФРС, но заседание Федрезерва состоится позже – 18 марта.

Основным фактором волнения глобальных рынков остается распространение короновируса COVID-19, который приводит к негативным последствиям для мировой экономики и к снижению спроса на товары и услуги. В частности, для Канады важнейшей составляющей экономики является рынок нефти, которая представляет основной продукт экспорта страны.

Канадская энергетическая отрасль нерентабельна при цене нефти марки WTI ниже $45, поэтому ограничения расходов и увольнения на нефтяных объектах страны неизбежны. Вирус представляет собой угрозу для роста глобальной экономики и спроса на нефть в ближайшем будущем, и это может заставить ЦБ Канады начать действовать на опережение сокращением ставок.

В прошлом глава Банка Канады Стивен Полоз неоднократно доказывал, что готов удивлять рынки и снижать (или повышать) ставки без особого предупреждения, и сейчас у него есть основания действовать в среду. Ни один экономист пока не прогнозирует сокращения ставок в Канаде, но многое может измениться до среды. С учетом того, что рынок ждет понижения ставки ФРС, Банк Канады, по обычаю, захочет держать свои ставки в соответствии со ставками в США или ниже.

Канадский доллар уже значительно ослаб на фоне падения нефтяных цен и решение Банка Канады может стать еще одним фактором давления.

__________________
Александр Паршаков – Аналитик компании ActivTrades



Предоставленная информация не является инвестиционным исследованием. Материал не был подготовлен в соответствии с правовыми требованиями, предназначенными для обеспечения независимости инвестиционных исследований, и как таковое должно рассматриваться как маркетинговое сообщение.

Вся информация была подготовлена ActivTrades PLC («AT»). Информация не содержит записей о ценах AT или предложения, или ходатайства о совершении сделки в любом финансовом инструменте. Никакое представление или гарантия не указаны относительно точности или полноты этой информации. Любой предоставленный материал не имеет отношения к конкретной инвестиционной цели и финансовому положению любого лица, которое может его получить. Прошлый результат не является надежным показателем будущей эффективности. АТ предоставляет услугу из категории «только исполнение». Следовательно, любое лицо, действующее на основании предоставленной информации, делает это на свой страх и риск.

 

[ActivTrades]

Обзор последних новостей финансовых рынков: раннее восстановление испаряется

Новости 2 марта 2020 года:

• США: PMI сектора производства от ISM составил 50.1 против 50.5 прогноза.
• Вице-президент США: ожидает много случаев коронавируса.
• Россия не получала предложения ОПЕК+ сократить добычу на 1 млн баррелей в сутки.
• Заседание ОПЕК+ состоится 5-6 марта.
• ОЭСР снижает прогноз мировой экономики на 2020 год до 2.4% с 2.9% ранее.
• Банк Японии купил сегодня рекордное количество ETF.
• Банк Англии заявляет, что предпримет все необходимые шаги для защиты экономики.
• PMI Китая за февраль упали до исторических минимумов.

Началась новая неделя и новый месяц, но коронавирус продолжает оставаться основной темой влияния на рынки.

Данные PMI Китая на выходных были ужасными и это вызвало гэп дауны на открытии большинства площадок, но рынки значительно восстановились в азиатскую сессию в надежде на глобальное стимулирование центральных банков, которые проведут телеконференцию на этой неделе для согласования мер.

Пара USD/JPY восстановилась до максимума 108.58, а пара USD/CAD значительно откатила, почти к 1.3300, поскольку цены на нефть выросли более чем на 3%.

Но с течением времени рост активов начал исчезать и за последние часы ситуация несколько ухудшилась: американские фьючерсы находятся в ноле, а европейские акции упали на отрицательную территорию. Между тем доходность 10-летних облигаций США также упала до отметки в 1.07%.

Это привело к тому, что пара USD/JPY вернулась к минимуму пятницы, упав до 107.50, а USD/CHF практически коснулась 0,9550, в то время как пара EUR/USD продолжает уверенный импульс выше 1.1100.

Фунт продолжил снижение после неожиданного заявления представителей Банка Англии, пообещавших «принять все необходимые меры для защиты экономики». В результате пара GBP/USD упала до 1.2745 сохраняя даунтренд на 4-часовом и дневном графиках.

Один из ключевых вопросов на рынке в настоящее время заключается в том, произошел ли уже «отскок мертвой кошки» и продолжится ли падение фондовых индексов после этого непродолжительного перерыва, или ралли все еще впереди?

Другой вопрос в том, смогут ли скоординированные действия центральных банков помочь восстановлению мировой экономики на фоне вспышки вируса?

Сейчас ситуация достаточно нестабильна, поэтому нам следует наблюдать за дальнейшим ее развитием и пользоваться возвращением волатильности на рынки.

__________________
Александр Паршаков – Аналитик компании ActivTrades



Предоставленная информация не является инвестиционным исследованием. Материал не был подготовлен в соответствии с правовыми требованиями, предназначенными для обеспечения независимости инвестиционных исследований, и как таковое должно рассматриваться как маркетинговое сообщение.

Вся информация была подготовлена ActivTrades PLC («AT»). Информация не содержит записей о ценах AT или предложения, или ходатайства о совершении сделки в любом финансовом инструменте. Никакое представление или гарантия не указаны относительно точности или полноты этой информации. Любой предоставленный материал не имеет отношения к конкретной инвестиционной цели и финансовому положению любого лица, которое может его получить. Прошлый результат не является надежным показателем будущей эффективности. АТ предоставляет услугу из категории «только исполнение». Следовательно, любое лицо, действующее на основании предоставленной информации, делает это на свой страх и риск.

 

[ActivTrades]

Скоординированный ответ G7 на коронавирус будет обсуждаться сегодня в 12:00 GMT

Большой историей вчера стало резкое восстановление американских акций, индекс Dow Jones преодолел максимум пятницы и подскочил более чем на 1200 пунктов в течении дня.

При этом данные из США не оправдали ожиданий: производственный индекс ISM за февраль показал 50.1 против 50.9 прогноза. Замедление мировой экономики постепенно сказывается на экономике США, учитывая это, почти наверняка мы увидим сокращение, когда будут опубликованы данные за март.

Напомню, что в Китае производственная активность достигла рекордно низкого уровня, исходя из последних индексов PMI за февраль, и поскольку распространение коронавируса за пределами Китая продолжается, что угрожает значительным падением потребления, рынки акций должны остаться под контролем продавцов.

Тем не менее, вчерашнее восстановление акций имеет под собой вполне понятную причину – ожидание фискальных и монетарных мер стимулирования от глобальных Центробанков.

В пятницу председатель ФРС Джером Пауэлл заявил, что коронавирус представляет «растущие риски» для экономики США, и это привело к 100% оценке рынком снижения ставки ФРС на целых 0.5% уже на заседании 18 марта.

В понедельник Банк Японии и Банк Англии также обязались поддержать свои экономики в случае необходимости, а Европейская комиссия заявила о «координации действий на всех уровнях», включая фискальные меры реагирования. Более того, Дональд Трамп, в ответ на происходящее, вновь заговорил о снижении налогов в США и потребовал значительного понижения ставки от ФРС.

Ожидается, что сегодня министры финансов стран Большой семерки обсудят, как бороться с экономическими последствиями от вспышки коронавируса. Конференция запланирована на 12:00 по Гринвичу, т.е. за 2.5 часа до открытия американских рынков.

Центробанки пообещали обеспечить стабильность, и вчерашний отскок на рынках отражает ожидания инвесторов в отношении скоординированных действий в ближайшие несколько дней/недель. Поэтому восстановление на рынках может продолжиться, если ЦБ последуют своим обещаниям.

__________________
Александр Паршаков – Аналитик компании ActivTrades



Предоставленная информация не является инвестиционным исследованием. Материал не был подготовлен в соответствии с правовыми требованиями, предназначенными для обеспечения независимости инвестиционных исследований, и как таковое должно рассматриваться как маркетинговое сообщение.

Вся информация была подготовлена ActivTrades PLC («AT»). Информация не содержит записей о ценах AT или предложения, или ходатайства о совершении сделки в любом финансовом инструменте. Никакое представление или гарантия не указаны относительно точности или полноты этой информации. Любой предоставленный материал не имеет отношения к конкретной инвестиционной цели и финансовому положению любого лица, которое может его получить. Прошлый результат не является надежным показателем будущей эффективности. АТ предоставляет услугу из категории «только исполнение». Следовательно, любое лицо, действующее на основании предоставленной информации, делает это на свой страх и риск.

 

[ActivTrades]

Неожиданное решение ФРС

Основная история последних суток заключается в том, что ФРС экстренно и неожиданно для рынка снизила ставки на 0.5%, чтобы справиться с экономическими последствиями от вспышки коронавируса. Это стало первым экстренным заседанием ФРС с 15 октября 2008 года.

Такой радикальный ход можно рассмотреть с двух точек зрения. Первая: ФРС делает все возможное, чтобы поддержать фондовый рынок и помочь экономике США. Вторая: ФРС знает что-то, чего не знаем мы, и неожиданное снижение ставки на 0.5% при этом выглядит «пугающе».

Как раз второй сценарий и отыгрался вчера, когда акции изначально выросли почти на 3%, а потом упали на 5%. Но похоже, что сейчас инвесторы становятся более рациональными и склоняются к первому сценарию, снова подталкивая индексы на фондовых рынках вверх.

При этом, какие бы не были Ваши убеждения, помните о том, что пока коронавирус продолжает заставлять страны и правительства предпринимать решительные действия, угроза для мировой экономики сохраняется.

Чем дольше вирус будет распространятся, тем более негативные последствия мы увидим как со стороны спроса на товары и услуги, так и со стороны предложения. А именно на предложение политика Центробанков имеет ограниченное воздействие.

Более того, рынок облигаций игнорирует происходящее на фондовом рынке, доходность казначейских бумаг сегодня находится на еще более низком уровне чем вчера. 10-летние облигации США сейчас показывают доходность ниже 1%, что отражает повышенный спрос на защитные активы и усугубляет слабость курса доллара США.

Это говорит нам о том, что в настоящий момент рынок разделен, а трейдеры облигаций продолжают «призывать» ФРС еще больше снизить ставки, поскольку считают, что ситуация со временем может стать хуже. Тем более учитывая, что к запланированному на 18 марта заседанию ФРС участники рынка ожидают очередного снижения ставки еще на 0.25% (вероятность снижения на 0.5% составляет 58%).

Также внимание рынков сохраняется на реакции других крупных центральных банков, где в погоне за нулевыми ставками по всему миру – выиграет золото, и резкий скачок на $50 вчера может стать только аперитивом того, что будет с золотом дальше. Помните прогноз от Goldman Sachs с целью около $1850?

Следите за уровнем $1660 и годовым максимумом около $1689, поскольку закрепление выше этих отметок может привести к еще одному сильному скачку цены золота, пока ситуация продолжает развиваться.

__________________
Александр Паршаков – Аналитик компании ActivTrades



Предоставленная информация не является инвестиционным исследованием. Материал не был подготовлен в соответствии с правовыми требованиями, предназначенными для обеспечения независимости инвестиционных исследований, и как таковое должно рассматриваться как маркетинговое сообщение.

Вся информация была подготовлена ActivTrades PLC («AT»). Информация не содержит записей о ценах AT или предложения, или ходатайства о совершении сделки в любом финансовом инструменте. Никакое представление или гарантия не указаны относительно точности или полноты этой информации. Любой предоставленный материал не имеет отношения к конкретной инвестиционной цели и финансовому положению любого лица, которое может его получить. Прошлый результат не является надежным показателем будущей эффективности. АТ предоставляет услугу из категории «только исполнение». Следовательно, любое лицо, действующее на основании предоставленной информации, делает это на свой страх и риск.

 

[ActivTrades]

Рынок продолжает фокусироваться на действиях Центробанков, распространении коронавируса и последствиях для мировой экономики

Пары с иеной сегодня торгуются ниже, и мы видим, что доходность казначейских облигаций падает – 10-летние ноты США снова показывают меньше 1%, в то время как фьючерсы на американские акции также снижаются, поскольку Калифорния объявила чрезвычайное положение на фоне вспышки коронавируса.

Вчера основным событием стало решение Банка Канады, который вслед за ФРС снизил ставку на 0.50% и подтвердил намерения сделать больше для улучшения экономических условий. Это не стало большим сюрпризом, поскольку мы видим, как центральные банки начинают следовать за ФРС, и некоторые пытаются действовать быстрее, чем другие. Тем более учитывая, что трейдеры сейчас оценивают вероятность еще одного понижения ставки ФРС уже 18 марта.

Инвесторы в среду также были воодушевлены тем, что американские законодатели поддержали законопроект о выделении $7.8 млрд. на борьбу с коронавирусом, что позволит ускорить исследования и разработку лечения и вакцины против вируса.

Все это может временно удовлетворить рынки, но по-прежнему не меняет перспектив того, что страны во всем мире постепенно «изолируются» – «Италия закрывает учебные заведения на карантин», поскольку вирус продолжает приобретать все более широкое распространение.

Таким образом, денежно-кредитное стимулирование может хорошо выглядеть на бумаге, но оно мало что значит, когда люди оказываются «запертыми» дома, либо стоят в очередях в супермаркетах и аптеках, а не перед работой, банками и универмагами.

Что касается сегодняшнего дня, то мы не ожидаем каких-либо важных финансовых новостей в экономическом календаре, кроме выступлений глав Банков Англии и Канады ближе к вечеру. Зато сегодня мы будем созерцать внеочередную встречу ОПЕК+, которая проходит в Вене.

При этом даже ОПЕК заявила, что они ограничат доступ прессы в течении заседания из-за коронавируса, что может повлиять на скорость получения информации о любом решении.

Ключевой вопрос: согласится ли Россия с предложением сократить добычу более чем на 1 млн баррелей в сутки?

В сложившейся ситуации ожидается, что члены ОПЕК, а именно Саудовская Аравия, будут добиваться сокращения добычи, по крайней мере, на 1 млн баррелей в сутки. Под вопросом остается поддержка России, для которой более важным аспектом остается ее доля на рынке нефти.

В любом случае, положительная реакция рынка на решение ОПЕК может быть непродолжительной, поскольку мировая экономика, а значит и спрос на нефть, продолжает оставаться под ударом в связи со вспышкой коронавируса.

На приведенном ниже графике также представлен убедительный аргумент, который показывает, как ОПЕК теряет не только контроль над рынком нефти, но и долю самого рынка.

Добыча нефти в США на прошлой неделе взлетела до нового рекордного максимума в 13.1 млн баррелей в сутки, и это почти половина того, что добыли члены ОПЕК в феврале (27.8 млн баррелей в сутки). Таким образом, дополнительное сокращение на 1 млн. баррелей в день, с точки зрения добычи ОПЕК, мало что изменит, если добыча сланцевой нефти в США продолжит расти такими же темпами.

__________________
Александр Паршаков – Аналитик компании ActivTrades



Предоставленная информация не является инвестиционным исследованием. Материал не был подготовлен в соответствии с правовыми требованиями, предназначенными для обеспечения независимости инвестиционных исследований, и как таковое должно рассматриваться как маркетинговое сообщение.

Вся информация была подготовлена ActivTrades PLC («AT»). Информация не содержит записей о ценах AT или предложения, или ходатайства о совершении сделки в любом финансовом инструменте. Никакое представление или гарантия не указаны относительно точности или полноты этой информации. Любой предоставленный материал не имеет отношения к конкретной инвестиционной цели и финансовому положению любого лица, которое может его получить. Прошлый результат не является надежным показателем будущей эффективности. АТ предоставляет услугу из категории «только исполнение». Следовательно, любое лицо, действующее на основании предоставленной информации, делает это на свой страх и риск.

 

[ActivTrades]

Возможно, это будет один из наименее важных отчетов по занятости в США

Сегодняшний отчет по рыку труда США будет омрачен настроениями окружающими вспышку коронавируса, но все же данные NFP представляют асимметричный риск для курса доллара.

Ожидается, что количество созданных рабочих мест в несельскохозяйственном секторе составит +175 тыс., по сравнению с +225 тыс. в прошлом месяце. Данные за февраль всего лишь подтвердят текущее устойчивое положение рынка труда США и, скорее всего, мало что изменится в уровне безработицы и заработной плате.

Таким образом, сегодняшний релиз данных из США выглядит как относительно маловажное событие, поскольку рынок сосредоточен на дальнейшем снижении ставки ФРС и других Центробанков, росте спроса на защитные активы (облигации, золото и иена), капитуляции рынка акций и, разумеется, на распространении коронавируса.

Но, отчет все же может привести к ассиметричной реакции курса доллара США в момент релиза, который и без того теряет позиции последние 2 недели.

NFP за февраль в пределах ожиданий или даже выше прогноза не скажет нам ничего нового, поскольку никоим образом не отражает негативные последствия вируса на экономику США, так как учитывает период до более обширного распространения вируса. Проще говоря - данные рынка труда отстают от происходящего в экономике сейчас.

Тем не менее, если отчет окажется плохим, т.е. данные не только по количеству созданных рабочих мест, но и по зарплате и безработице выйдут ниже прогнозов, то это подтолкнет курс доллара еще ниже в течении дня, поскольку давление продаж, по-видимому, сохранится, а доходность казначейских облигаций США по-прежнему будет стремиться найти дно к концу недели.

__________________
Александр Паршаков – Аналитик компании ActivTrades



Предоставленная информация не является инвестиционным исследованием. Материал не был подготовлен в соответствии с правовыми требованиями, предназначенными для обеспечения независимости инвестиционных исследований, и как таковое должно рассматриваться как маркетинговое сообщение.

Вся информация была подготовлена ActivTrades PLC («AT»). Информация не содержит записей о ценах AT или предложения, или ходатайства о совершении сделки в любом финансовом инструменте. Никакое представление или гарантия не указаны относительно точности или полноты этой информации. Любой предоставленный материал не имеет отношения к конкретной инвестиционной цели и финансовому положению любого лица, которое может его получить. Прошлый результат не является надежным показателем будущей эффективности. АТ предоставляет услугу из категории «только исполнение». Следовательно, любое лицо, действующее на основании предоставленной информации, делает это на свой страх и риск.